证券代码：601456 证券简称：国联民生 公告编号：2026-041号
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
为深入贯彻党的二十大和中央金融工作会议精神，落实国务院《关于加强监管防范风险推动资本市场高质量发展的若干意见》和中国证监会《关于加强上市公司监管的意见（试行）》要求，响应上海证券交易所《关于开展沪市公司“提质增效重回报”专项行动的倡议》，进一步提高上市公司质量、增强投资者回报、提升投资者获得感，国联民生证券股份有限公司（以下简称“公司”）于2025年12月制定发布了《国联民生证券股份有限公司“提质增效重回报”行动方案》（以下简称《方案》）。2026年上半年，公司以《方案》为指引，积极推进落实相关工作，现将整体情况报告如下：
一、聚焦做强主业，加快推动高质量发展
公司深刻把握金融工作的政治性、人民性，始终把功能性放在首要位置，将自身发展融入“建设金融强国”历史进程，锚定高质量发展目标，持续深耕主业，以“协同赋能”与“内生增长”为主线，不断优化经营管理体系，全力打造具有国际影响力和核心竞争力的一流现代投资银行。2026年上半年，公司各业务板块深化联动协同、凝聚发展合力，实现营业收入45.70亿元，同比增长13.93%；实现归母净利润14.15亿元，同比增长25.57%。截至2026年上半年末，公司总资产2,459.81亿元，归母净资产524.76亿元，经营成效持续显现，盈利水平与核心竞争力稳步夯实。
2026年是公司“十五五”战略目标的开局之年，也是公司迈向全面融合、实现能力驱动高质量发展的元年，公司继续妥善有序推进与民生证券的整合工作，进一步加快推动公司高质量发展。2026年7月，公司通过司法拍卖竞得泛海控股持有的民生证券2,424,311股股份（占民生证券总股本的0.02%），持有民生证券的股份比例由99.98%上升至100%，民生证券成为公司的全资子公司。
二、服务国家战略，助力发展新质生产力
公司以金融资源为纽带，深度融入国家发展战略，发挥金融“加速器”赋能作用，通过优化资源配置、创新服务模式，畅通“科技－产业－金融”良性循环，积极助力新质生产力发展。
2026年上半年，公司依托“投行+投资+投研”联动机制，深度服务区域实体经济建设和产业转型升级，精准赋能战略性新兴产业企业登陆资本市场，IPO申报数量、保荐家数、承销金额均位居市场前列；公司坚持“投早、投小、投硬科技”投资导向，持续加大战略性新兴产业投资布局力度；积极搭建产业与资本对接桥梁，公司成功举办商业航天产业投资对接会等多项活动，有效促进新兴产业资源集聚与整合升级；持续拓展服务战略性新兴产业企业融资需求的ABS、REITs等业务，不断丰富服务实体经济的金融工具箱。
公司深化数智化转型战略布局，体系化推进技术架构升级与应用创新，建成覆盖算力调度、模型服务、平台支撑、应用落地的全栈自主可控AI能力体系。持续推动信息技术与业务场景深度融合，统筹推进AI赋能经营发展，在财富管理、投资银行、投资研究、资产管理等核心业务领域，以及运营管理、合规风控等关键职能领域落地一批AI应用场景，构建金融科技核心能力；同步举办AI实践巡展、AI智能体大赛等活动，充分激发全员创新活力，推动AI应用建设由技术部门主导向业务一线共创转型，赋能公司战略升级、协同升级、服务升级，打造金融科技核心引擎，持续提升金融服务质效。
三、重视股东回报，提升投资者获得感
公司牢固树立以投资者为本的经营理念，持续构建稳定规范、可持续的股东回报机制，与全体股东共享经营发展成果。公司严格遵照《公司章程》及《未来三年（2024年-2026年）股东回报规划》相关要求，健全常态化现金分红长效机制。2026年7月，公司完成2025年度利润分配实施工作，每股现金分红0.06元，派发现金红利3.41亿元。
2026年上半年，为加强公司市值管理，切实推动公司投资价值提升，增强投资者回报，维护投资者利益，公司制定《市值管理制度》。同时，为维护公司价值及股东权益，促进公司健康、稳定、可持续发展，基于对中国资本市场发展前景的信心和对公司长期价值的高度认可，结合公司发展战略、经营情况及财务状况，公司积极筹划回购公司A股股份事项。
公司严格遵守A+H两地上市监管规则，全面落实信息披露合规管理要求，恪守真实、准确、完整、及时、公平的信息披露原则，确保对外披露公告不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，保障全体投资者平等获取信息的合法权益。2026年上半年，公司通过官方网站、交易所网站及规定信息披露媒体，规范高效完成各项信息披露工作。
公司高度重视广大投资者尤其是中小投资者沟通诉求，搭建立体化、常态化投资者沟通渠道。日常依托投资者电话、投资者邮箱、上证e互动平台建立即时响应机制，安排专人对接、回复投资者关切。2026年上半年，公司召开2025年年度业绩说明会并积极参与2026年无锡辖区上市公司投资者集体接待日活动，公司董事、高级管理人员参会，就公司经营状况、公司治理、发展战略等投资者关心的问题，与投资者进行沟通交流，向投资者传递公司投资价值，树立良好资本市场形象。
四、坚持规范运作，夯实稳健经营根基
公司始终坚持“两个一以贯之”，推动党的领导与公司治理深度融合，切实将党的政治优势、组织优势转化为推动公司高质量跨越式发展的强大动力与坚强保障。公司严格落实“第一议题”制度，确保发展方向与党中央决策部署同频共振，筑牢公司治理政治根基。2026年上半年，公司累计召开党委会16次，并顺利完成党委换届，修订党委前置研究讨论重大事项规程，压实党委把关定向职能。2026年上半年，公司股东会、董事会及各专门委员会依法规范履职，累计召开股东会1次、董事会4次、各专门委员会会议9次，进一步巩固权责法定、协调运转、有效制衡的现代公司治理体系，持续提升公司治理效能。
合规风控是公司高质量可持续发展的坚实底色，公司持续健全合规风控体系，多措并举筑牢稳健经营根基。严格规范员工执业行为与廉洁从业管理，对标外部监管要求持续完善内部制度体系，构建长效合规管控机制。积极推进合规风控数智化转型，迭代优化管理系统，持续拓展数智化应用场景，全面提升治理管控效能。聚焦重点业务领域与关键风险环节，完善风险计量工具、分级授权及全流程管控机制，严格落实母子公司垂直一体化管理要求，有序推进公司并表管理建设工作。2026年上半年，公司各项风险控制指标持续满足监管标准，为业务高质量发展提供坚实支撑。
五、深化文化建设，强化“关键少数”责任
2026年上半年，公司大力弘扬“五要五不”中国特色金融文化，深入践行“合规、诚信、专业、稳健”行业核心理念。立足整合期现实需求，聚焦共识凝聚与品牌提升，推动文化建设与业务发展深度融合。秉持“一个国联民生、一个文化”建设理念，搭建多层次文化融合传播载体，对内凝聚全员发展共识、增强团队向心力，对外彰显国有金融企业的责任担当。持续深化文化理论研究，相关课题荣获全国金融系统思想政治工作和文化建设优秀调研成果一等奖。深耕“金融+体育”融合发展赛道，作为“苏超”无锡赛区主赞助商，打造沉浸式互动展区，开展投资者教育与金融科普，以全民赛事赋能品牌建设与业务长效发展。
公司深入践行ESG发展理念，扎实做好科技、绿色、普惠、养老、数字金融“五篇大文章”，以“金融+公益”双轮驱动，主动赋能区域发展与乡村振兴建设，切实履行金融国企社会责任。2026年上半年，公司立足投行专业优势，助力脱贫县企业安徽林平发展、江西红板科技登陆上交所，合计融资近24亿元，精准赋能绿色循环经济与高端制造产业提质升级；助力重庆开创集团发行5亿元乡村振兴专项债券，以金融“活水”精准滴灌乡村特色产业；持续健全长效帮扶机制，扎实服务乡村振兴与东西部协调发展，在安徽、贵州、湖北、河南等多地脱贫县开展“一司一县”结对帮扶工作。
公司持续压实董事、高级管理人员等“关键少数”的合规履职责任。2026年上半年，持续组织“关键少数”参与行业自律、专业能力培训，传导最新监管政策要求，持续夯实履职能力，提升公司治理规范化水平；持续优化董事、高级管理人员薪酬管理与绩效考核体系，正式制定并发布《董事、高级管理人员薪酬管理制度》，并严格落实薪酬递延支付、追索扣回机制，通过构建风险共担、利益共享的长效机制，切实防范经营风险，助力公司实现稳健、可持续、高质量发展。
下一步，公司将全面贯彻落实“十五五”规划部署，以高质量发展为核心，持续完善公司治理体系，优化内部管理运营效能，筑牢合规风控底线，厚植人才队伍根基，深化企业文化建设，全方位夯实发展保障，持续提升综合竞争力，努力提升投资者回报，为推动资本市场稳健发展、助力金融强国建设贡献国联民生力量。
特此公告。
国联民生证券股份有限公司董事会
2026年8月28日
公司代码：601456 公司简称：国联民生
国联民生证券股份有限公司
2026年半年度报告摘要
第一节 重要提示
1.1 本半年度报告摘要来自半年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到上交所网站：http://www.sse.com.cn 香港交易所披露易网站：http://www.hkexnews.hk网站仔细阅读半年度报告全文。
1.2 本公司董事会及董事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
1.3 公司全体董事出席董事会会议。
1.4 本半年度报告未经审计。
1.5 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
本公司2026年半年度未拟定利润分配或公积金转增股本预案。
第二节 公司基本情况
2.1 公司简介
2.2 主要财务数据
单位：元 币种：人民币
2.3 前10名股东持股情况表
单位: 股
2.4 截至报告期末的优先股股东总数、前10名优先股股东情况表
□适用 √不适用
2.5 控股股东或实际控制人变更情况
□适用 √不适用
2.6 在半年度报告批准报出日存续的债券情况
√适用 □不适用
单位:亿元 币种:人民币
反映发行人偿债能力的指标：
√适用 □不适用
第三节 重要事项
公司应当根据重要性原则，说明报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影响和预计未来会有重大影响的事项
□适用 √不适用
证券代码：601456 证券简称：国联民生 公告编号：2026-040号
国联民生证券股份有限公司
关于公司2026年半年度募集资金存放、
管理与实际使用情况的专项报告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
一、募集资金基本情况
根据中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）《关于同意国联证券股份有限公司发行股份购买资产并募集配套资金注册、核准国联证券股份有限公司和民生证券股份有限公司变更主要股东、民生基金管理有限公司和民生期货有限公司变更实际控制人等的批复》（证监许可〔2024〕1911号），国联民生证券股份有限公司（以下简称“公司”）向特定对象发行每股面值为人民币1元的人民币普通股（A股）208,550,573股，发行价格为每股9.59元，募集资金总额为人民币1,999,999,995.07元，扣除各项发行费用人民币29,104,687.17元（不含增值税）后，募集资金净额为人民币1,970,895,307.90元。募集资金已于2025年2月26日划入公司指定账户，信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）对募集资金到账情况进行了审验，于2025年2月26日出具了《国联民生证券股份有限公司截至2025年2月26日止向特定对象发行股票募集资金验资报告》（XYZH/2025NJAA2B0013）。
截至2026年6月30日，公司募集资金使用情况详见下表：
募集资金基本情况表
单位：万元 币种：人民币
注：上表中的“其他（注）”所列示金额68.96万元为使用自有资金支付的发行费用。
二、募集资金管理情况
为规范公司募集资金管理，提高募集资金使用效率，保护投资者的利益，本公司根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上海证券交易所股票上市规则》、《上市公司募集资金监管规则》及《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号——规范运作》等有关法律法规，结合公司实际情况，制定了公司《募集资金管理制度》，对募集资金的存储、使用、变更、管理和监督进行了规定，对募集资金实行专户管理。
2025年2月，本公司、华泰联合证券有限责任公司与中国建设银行股份有限公司无锡太湖新城支行、中国工商银行股份有限公司无锡梁溪支行、中国银行股份有限公司无锡分行、招商银行股份有限公司无锡分行分别签订了《募集资金专户储存三方监管协议》。本公司、控股子公司民生证券股份有限公司（以下简称“民生证券”）、华泰联合证券有限责任公司与招商银行股份有限公司上海分行、招商银行股份有限公司无锡分行、兴业银行股份有限公司上海分行、上海浦东发展银行股份有限公司上海分行分别签订了《募集资金专户存储四方监管协议》。前述协议与《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号——规范运作》中规定的《募集资金专户存储三方监管协议》不存在重大差异，本公司在使用募集资金时已经严格遵照履行。
截至2026年6月30日，募集资金专用账户的存储情况列示如下：
募集资金存储情况表
单位：万元 币种：人民币
三、2026年半年度募集资金的实际使用情况
（一）募集资金的实际使用情况
截至2026年6月30日，募集资金实际使用与公司公告承诺一致。具体情况详见本报告附件“募集资金使用情况对照表”。
（二）募投项目先期投入及置换情况
截至2026年6月30日，本公司不存在以募集资金置换先期投入募投项目自筹资金的情况。
（三）用闲置募集资金暂时补充流动资金的情况
截至2026年6月30日，本公司不存在使用闲置募集资金暂时补充流动资金的情况。
（四）用闲置募集资金进行现金管理、投资相关产品的情况
截至2026年6月30日，本公司不存在使用闲置募集资金进行现金管理、投资相关产品的情况。
（五）用超募资金永久补充流动资金或归还银行贷款情况
截至2026年6月30日，本公司不存在使用超募资金永久补充流动资金或归还银行贷款的情况。
（六）超募资金用于在建项目及新项目（包括收购资产等）的情况
截至2026年6月30日，本公司不存在使用超募资金用于在建项目及新项目（包括收购资产等）的情况。
（七）节余募集资金使用情况
截至2026年6月30日，本公司不存在将结余资金用于其他募集资金投资项目或非募集资金投资项目的情况。
（八）募集资金使用的其他情况
本公司无募集资金使用的其他情况。
四、变更募集资金投资项目的资金使用情况
截至2026年6月30日，本公司不存在募集资金投资项目变更情况。
五、募集资金使用及披露中存在的问题
公司严格按照相关法律法规、监管要求、公司《募集资金管理办法》以及募集资金监管协议等相关规定存放、使用和管理募集资金，并及时、真实、准确、完整地披露相关信息，未发生违法违规的情形。
附件：募集资金使用情况对照表
国联民生证券股份有限公司董事会
2026年8月28日
附表：
募集资金使用情况对照表
单位：万元 币种：人民币
注：根据公司发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易方案，募集资金总额不超过人民币20亿元，扣除发行费用后将全部用于向民生证券增资，增资后用于发展民生证券业务。本次实际发行募集资金净额为人民币19.71亿元。2026年2月7日，公司召开第六届董事会第三次会议审议通过《关于民生证券股份有限公司非公开协议增资的议案》，同意使用募集资金向民生证券增资人民币2亿元。2026年2月9日，公司向民生证券进行增资。资金到账后，用于民生证券财富管理业务发展和信息技术投入。
证券代码：601456 证券简称：国联民生 公告编号：2026-039号
国联民生证券股份有限公司
第六届董事会第九次会议决议公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
一、董事会会议召开情况
国联民生证券股份有限公司（以下简称“公司”）第六届董事会第九次会议于2026年8月14日以书面方式发出通知，于2026年8月28日在无锡总部以现场结合通讯的方式召开。
会议应出席董事7人，实际出席董事7人（其中：独立董事高伟先生、独立董事郭春明先生、独立董事徐慧敏女士以通讯方式出席）。会议由董事长顾伟先生主持，公司相关高级管理人员列席会议。
会议的召集、召开和表决情况符合法律、法规、证券上市地交易所上市规则及《国联民生证券股份有限公司章程》《国联民生证券股份有限公司董事会议事规则》的相关规定。
二、董事会会议审议情况
（一）《国联民生证券股份有限公司2026年半年度报告》
表决结果：同意7票，反对0票，弃权0票，本议案获通过。
公司2026年半年度报告及摘要与本公告同日发布，详见上海证券交易所网站http://www.sse.com.cn。
本议案已经公司董事会审计委员会预审通过。
（二）《关于审议＜国联民生证券股份有限公司2026年度中期全面风险管理报告＞的议案》
表决结果：同意7票，反对0票，弃权0票，本议案获通过。
本议案已经公司董事会风险控制委员会预审通过。
（三）《关于公司2026年半年度募集资金存放、管理与实际使用情况的专项报告》
表决结果：同意7票，反对0票，弃权0票，本议案获通过。
本议案已经公司董事会审计委员会预审通过。
具体内容请参阅与本公告同日披露的《关于公司2026年半年度募集资金存放、管理与实际使用情况的专项报告》（公告编号：2026-040号）。
（四）《国联民生证券股份有限公司“提质增效重回报”行动方案落实情况半年度报告》
表决结果：同意7票，反对0票，弃权0票，本议案获通过。
具体内容请参阅与本公告同日披露的《“提质增效重回报”行动方案落实情况半年度报告》（公告编号：2026-041号）。
（五）《关于修订＜国联民生证券股份有限公司募集资金管理制度＞的议案》
表决结果：同意7票，反对0票，弃权0票，本议案获通过。
本议案需提交公司股东会审议，具体内容请参见公司后续披露的股东会会议资料。
（六）《关于向西湖大学公益捐赠的议案》
表决结果：同意7票，反对0票，弃权0票，本议案获通过。
为深入贯彻国家创新驱动发展战略，切实履行国企社会责任，依托科创资源赋能公司业务高质量发展，公司董事会同意公司在2026年至2035年期间，向西湖大学每年固定捐赠100万元，用于基础科学前沿研究项目、前沿技术成果转化、校企联合产业孵化项目等定向用途。
（七）《关于修订＜薪酬管理制度＞和＜绩效考核管理制度＞的议案》
表决结果：同意7票，反对0票，弃权0票，本议案获通过。
本议案已经公司董事会薪酬及提名委员会预审通过。
（八）《关于2026年度经营管理团队考核方案及2025年度考核确认的议案》
表决结果：同意7票，反对0票，弃权0票，本议案获通过。
本议案已经公司董事会薪酬及提名委员会预审通过。
（九）《关于向全资子公司民生证券股份有限公司提供财务资助的议案》
表决结果：同意7票，反对0票，弃权0票，本议案获通过。
为保障公司与全资子公司民生证券股份有限公司（以下简称“民生证券”）整合期间民生证券的流动性安全，维持流动性指标合理充裕，公司董事会同意公司以股东借款方式为民生证券提供财务资助，借款额度按待偿还余额计算合计不超过人民币200亿元，可在上述额度内分批发放。本次借款额度及授权自公司向民生证券出具股东决定之日起36个月内有效。
（十）《关于以配募资金向全资子公司民生证券股份有限公司实施增资的议案》
表决结果：同意7票，反对0票，弃权0票，本议案获通过。
公司董事会同意全资子公司民生证券增资事项，公司向民生证券增资金额为人民币1,770,895,307.90元，增资方式为现金增资，1元/股，不足1元的部分，计入“资本公积”。
本次增资的资金来源为公司向特定对象发行股票募集的配套资金，详见公司于2025年3月12日披露的《国联民生证券股份有限公司关于发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易之募集配套资金向特定对象发行股票发行结果暨股本变动的公告》（公告编号：2025-019号）及相关公告。本次向民生证券增资将全部使用上述募集资金，用于民生证券财富管理业务发展和信息技术投入。
本议案已经公司董事会战略与ESG委员会预审通过。
（十一）《关于无锡国联创新投资有限公司与民生证券投资有限公司合并的议案》
表决结果：同意7票，反对0票，弃权0票，本议案获通过。
公司董事会同意全资子公司无锡国联创新投资有限公司（以下简称“国联创新”）吸收合并民生证券全资子公司民生证券投资有限公司（以下简称“民生投资”）及相关工作方案，并授权公司经营层依法办理吸收合并工作的相关事宜。
本次吸收合并完成后，国联创新作为存续方继续经营，承接民生投资全部人员、业务、资产及相关权利义务，民生投资依法注销。
本议案已经公司董事会战略与ESG委员会预审通过。
另外，会议审阅了《关于国联民生证券股份有限公司2025年度机构洗钱、恐怖融资及扩散融资风险自评估的报告》。
特此公告。
国联民生证券股份有限公司董事会
2026年8月28日
