证券代码：601598 证券简称：中国外运 公告编号：临2026-007号
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
重要内容提示:
● 被担保人名称：中国外运股份有限公司（简称：公司或本公司）下属控股子公司，以及4家合联营公司。
● 本次担保金额：预计自2025年度股东会审议通过相关议案之日起至2026年度股东会召开之日期间，公司及下属子公司为控股子公司提供的金融信贷类担保不超过107.45亿元（单位：人民币，下同），为合联营公司提供的金融信贷类担保（包括授信类担保和融资类担保，下同）不超过10.72亿元；为控股子公司提供的有固定金额的经营类担保不超过4亿元，为合联营公司提供的经营类担保不超过1.5亿元；合计对外担保预计金额不超过123.67亿元，占公司最近一期经审计净资产的比例为29.95%。除上述担保预计外，预计公司及下属子公司将为5家全资子公司的场站、仓库或房屋租赁等业务提供无固定金额的经营类担保；为9家全资子公司和1家控股子公司开展的期货商品入库、保管、出库、交割等期货交割库业务提供无固定金额的资质类担保（简称：2026年度担保预计或本次担保预计）。
● 2026年度担保预计范围内的担保事项将在实际发生时，根据实际需要出具反担保。
● 对外担保逾期的累计数量：无
● 本次预计担保额度并非实际担保金额，实际担保金额尚需以实际签署并发生的担保合同为准。
● 特别风险提示：本次担保预计金额为123.67亿元，其中为资产负债率超过70%的控股子公司提供的担保预计不超过46.62亿元；为资产负债率超过70%的合联营公司提供的担保预计不超过2亿元；此外还提供无固定金额的担保。本次担保预计事项尚需提交股东会审议。
一、担保情况概述
（一）审批程序
为满足公司业务经营需要，提高经营及决策效率，根据相关法律法规及《中国外运股份有限公司对外担保管理制度》的规定，公司于2026年3月30日召开第四届董事会第二十三次会议，审议了《关于2026年度担保预计情况的议案》，董事会以“12票赞成，0票反对，0票弃权”通过了该议案，并同意提交股东会审议。
（二）2026年度担保预计情况
1、金融信贷类担保
（1）预计公司及下属子公司为控股子公司提供的金融信贷类担保不超过107.45亿元，其中为资产负债率超过70%的公司提供的担保不超过43.12亿元。
（2）预计公司及下属子公司为合联营公司提供的金融信贷类担保不超过10.72亿元，其中为资产负债率超过70%的公司提供的担保不超过2亿元。
（3）上述担保额度可在有效期内滚动循环使用。
2、经营类担保
公司及下属子公司为控股子公司和合联营公司的场站、仓库、房屋租赁等业务提供经营类担保。
（1）预计公司及下属子公司为控股子公司提供的有固定金额的经营类担保不超过4亿元，其中为资产负债率超过70%的子公司提供的经营类担保不超过3.5亿元。
（2）预计为合联营公司提供担保不超过1.5亿元。
（3）除上述担保预计外，预计公司及下属子公司为5家全资子公司的场站、仓库或房屋租赁协议等业务提供无固定金额的经营类担保。
3、资质类担保
预计公司及下属子公司为下属9家全资子公司（中国外运华中有限公司、中国外运华东有限公司、中国外运华南有限公司、中国外运华北有限公司、中国外运东北有限公司、青岛中外运供应链公司、青岛中外运智慧物流公司、中外运物流广西有限公司、中外运物流（云南）有限公司）及1家控股子公司（中外运化工国际物流有限公司）在上期所及其下属子公司（包括但不限于上海国际能源交易中心股份有限公司）、郑商所、大连商品交易所、广期所等期货交易所的集团交割业务及期货交割库业务提供担保，包括对被担保方开展的期货商品入库、保管、出库、交割或集团交割等全部业务所应承担的一切责任，承担不可撤销的无固定金额的全额连带保证担保责任；担保期间为被担保方与上述期货交易所相应集团交割业务及期货交割库业务协议的存续期间（包含双方无异议自动延续的期限）以及存续期届满之日起两年或者三年（具体根据期货所的要求确定）。其中公司为控股子公司中外运化工国际物流有限公司提供上述担保时，将由该公司的其他股东按照持股比例提供相应反担保。
上述担保预计额度有效期自2025年度股东会审议通过之日起至2026年度股东会召开之日止。上述担保金额可根据上海证券交易所的相关要求进行调剂使用，但调剂发生时资产负债率超过70%的公司仅能从股东会审议时资产负债率超过70%的公司处获得担保额度，并提请股东会授权董事会及其授权人士（董事长）批准相关调剂使用事宜。在上述担保额度内，公司办理每笔担保事宜不再单独召开董事会及股东会。
具体担保预计额度明细请见附件《担保预计额度明细及主要被担保方基本信息》。
二、被担保人基本情况概述
有关被担保方情况请见附件《担保预计额度明细及主要被担保方基本信息》。
三、担保协议的主要内容
目前，公司及其下属子公司尚未就2026年度担保预计事项签署相关担保协议。公司将按照相关法律法规及股东会的授权提供对外担保并履行信息披露义务。
四、担保的必要性和合理性
公司本次担保预计主要为满足下属子公司日常业务需要，有利于公司业务发展。被担保方绝大部分为公司合并报表范围的子公司，公司能够及时掌握其经营情况、资信状况、现金流向及财务变化等情况，整体风险可控。
五、董事会意见
董事会认为公司2026年度担保预计在审批程序上符合中国证监会和上海证券交易所的有关规定，符合公司经营发展需求，有利于提高公司决策效率，有利于公司的持续发展。同时，上述担保对象绝大部分为公司合并报表范围的公司，公司对其日常经营具有控制权，担保风险处于可控状态，本次担保预计不会损害公司和股东的利益。
六、累计对外担保数量及逾期担保数量
截至本公告日，公司及其控股子公司对外担保金额约57.78亿元、公司对控股子公司提供的担保金额约53.49亿元、公司对控股股东和实际控制人及其关联人提供的担保金额约4.1亿元，上述数额分别约占上市公司最近一期经审计净资产的比例为14.67%、12.82%及0.96%。除上述有金额的担保外，公司及控股子公司还为全资子公司的场站、仓库、房屋租赁等相关业务提供无固定金额的经营类担保；为全资子公司的期货业务提供无固定金额的资质类担保。公司无逾期对外担保的情形。
实际提供2026年度预计担保时，公司将严格遵守公司上市地上市规则以及公司章程的规定，及时履行信息披露义务（如需要）。
特此公告。
附件：《担保预计额度明细及主要被担保方基本信息》
中国外运股份有限公司董事会
2026年3月30日
附件：担保预计额度明细及主要被担保方基本信息
一、 担保额度明细
（一） 有固定金额的担保预计
单位：元
注：上述担保预计的担保方均为公司及其下属子公司，担保方持股比例为本公司合并口径下的持股比例；担保预计的有效期自2025年度股东会审议通过之日起至2026年度股东会召开之日止。
（二） 无固定金额的担保预计
注：上述担保预计的担保方均为公司及其下属子公司，担保方持股比例为本公司合并口径下的持股比例；担保预计的有效期自2025年度股东会审议通过之日起至2026年度股东会召开之日止。
二、 被担保人基本情况
单位：万元
证券代码：601598 证券简称：中国外运 公告编号：临2026-005号
中国外运股份有限公司
第四届董事会第二十三次会议决议公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
中国外运股份有限公司（简称：公司、本公司或中国外运）第四届董事会第二十三次会议通知于2026年3月13日向全体董事发出，本次会议于2026年3月30日在北京以现场结合通讯的方式召开。本次会议由董事长张翼先生主持，应出席董事12人，亲自出席董事11人；董事高翔先生因其他工作安排，委托董事长张翼先生代为出席并表决。公司部分高级管理人员列席了会议。本次会议的通知、召开和表决程序以及会议内容、表决结果符合《中华人民共和国公司法》及本公司《公司章程》的有关规定。
本次会议审议并表决通过了以下议案：
一、 关于2025年度财务决算报告的议案
经审议，董事会一致同意该报告。
表决票12票，赞成票12票，反对票0票，弃权票0票。
该议案已经公司董事会审计委员会审议通过。
二、 关于计提资产减值准备的议案
经审议，董事会一致同意该议案。具体内容请参阅公司同日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的相关公告。
表决票12票，赞成票12票，反对票0票，弃权票0票。
该议案已经公司董事会审计委员会审议通过。
三、 关于2025年度利润分配预案的议案
经审议，董事会一致同意该议案。具体包括：
（一）同意公司以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数派发2025年末期股息，每股派发现金红利人民币0.155元（含税）。如在公司董事会决议之日起至实施权益分派的股权登记日期间，公司实际有权参与权益分派的股数发生变动的，拟维持每股分配金额不变，相应调整分配总额。
（二）同意将2025年度利润分配预案提交公司股东会审议，并授权公司董事会秘书负责处理后续相关信息披露等事宜。
具体内容请参阅公司同日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的相关公告。
表决票12票，赞成票12票，反对票0票，弃权票0票。
该议案已经公司董事会审计委员会审议通过。
四、 关于财务公司金融服务的风险持续评估报告的议案
经审议，董事会同意该报告。具体内容请参阅公司同日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的相关公告。
董事杨国峰先生、罗立女士、余志良先生和黄传京先生因在招商局集团有限公司任职，已就该议案回避表决。
表决票8票，赞成票8票，反对票0票，弃权票0票。
该议案已经公司独立董事专门会议审议通过。
五、 关于申请发行债券类融资工具授权的议案
经审议，董事会一致同意该议案，具体包括：
（一）同意发行债券类融资工具，单期发行期限不超过十年；同意可根据需要为发行债券类融资工具事项提供相应的担保等增信措施，具体增信措施安排由董事会及其授权人士（董事长）在决议案授权期间，根据发行时的市场情况确定。
（二）同意授权董事会及其授权人士（董事长）在决议案经2025年度股东会批准当日起至公司2026年度股东会召开日期间，并在债券类融资工具的注册有效期内，根据市场情况处理与发行债券类融资工具有关的一切事宜。包括但不限于以下六项：
1.决定发行债券类融资工具的条款，包括但不限于品种、金额、利率、期限、评级、担保等增信措施、是否设置回售条款或赎回条款、是否设置调整票面利率选择权、配售安排、募集资金用途等事项；
2.选择及委聘合资格专业中介机构，包括但不限于选择及委聘承销机构、信贷评级机构及法律顾问；
3.进行一切有必要磋商、修订及签订所有相关协议及其他必要文件，包括但不限于有关批准发行债券类融资工具的申请、注册报告、发售文件、信托合同、资产转让协议、承销协议、所有为作出必要披露的公告及文件；
4.就债券类融资工具申请所有必要的批准及办理一切必要的备案及注册，包括但不限于就发行债券类融资工具向中国相关机关递交申请文件，并取得批准（如需要），及其对发行债券类融资工具的要求做出必要修订；
5.就发行债券类融资工具采取一切必要行动及处理或决定所有相关事宜，包括但不限于签署所有必要的文件及根据适用法例进行相关的信息披露；
6.如监管部门发行政策发生变化或市场条件发生变化，除涉及有关法律、法规及公司章程规定须由公司股东会重新表决的事项外，在股东会授权范围内，可依据监管部门的意见或当时的市场条件对发行的具体方案等相关事项进行相应调整或根据实际情况决定是否继续进行发行工作。
债券类融资工具，是指由中国外运或者中国外运的全资附属公司以一批或分批形式发行的本外币债券类融资工具，包括但不限于超短期融资券、短期融资券（一年期）、中期票据，公司债券、企业债、资金信托计划及通过资产转让发行的资产支持证券化产品和资产支持票据与计划等。
（三）同意将本议案提交公司股东会审议。
表决票12票，赞成票12票，反对票0票，弃权票0票。
六、 关于2025年度内部控制评价报告、风险和合规工作总结及2026年计划的议案
经审议，董事会一致同意该议案。
表决票12票，赞成票12票，反对票0票，弃权票0票。
该议案已经公司董事会审计委员会审议通过。
七、 关于2025年审计追责工作总结及2026年审计工作计划的议案
经审议，董事会一致同意该议案。
表决票12票，赞成票12票，反对票0票，弃权票0票。
该议案已经公司董事会审计委员会审议通过。
八、 关于公司董事及高级管理人员2024年度年收入清算及2025年度薪酬发放情况的议案
经审议，董事会同意该议案，并同意提交公司股东会审议。
董事张翼先生和高翔先生作为关联人，已就本议案回避表决。
表决票10票，赞成票10票，反对票0票，弃权票0票。
该议案已经公司董事会薪酬委员会审议通过。
九、 关于2025年度环境、社会与治理报告的议案
经审议，董事会一致同意该议案。
表决票12票，赞成票12票，反对票0票，弃权票0票。
该议案已经公司董事会战略与可持续发展委员会审议通过。
十、 关于2025年度报告及其摘要的议案
经审议，董事会一致同意该议案，并同意提交公司股东会审议。
表决票12票，赞成票12票，反对票0票，弃权票0票。
该议案已经公司董事会审计委员会审议通过。
十一、 关于2025年度董事会工作报告的议案
经审议，董事会一致同意该议案，并同意提交公司股东会审议。
表决票12票，赞成票12票，反对票0票，弃权票0票。
十二、 关于申请发行、配发、处理及回购H股股份的一般性授权的议案
经审议，董事会一致同意该议案，并同意提交公司股东会审议。具体包括同意向股东会申请如下一般性授权：为使董事会有较大灵活性能够在合适情况下于短时间内发行、回购股份，同意授权董事会发行、配发及处理不超过公司于获得股东会审批通过之日已发行H股股份数量的20%，回购不超过公司于获得股东会审批通过之日已发行H股数量的10%之一般性授权。
表决票12票，赞成票12票，反对票0票，弃权票0票。
十三、 关于申请2026年中期利润分配方案授权的议案
经审议，董事会一致同意该议案。具体包括：
（一）同意向股东会申请授权董事会根据公司2026年上半年盈利情况及资金需求状况等因素，并参考以往的派息比率，合理决定宣派、派付2026年中期股息（包括但不限于决定是否宣派2026年中期股息及金额等）；
（二）同意将本议案提交公司股东会审议。
表决票12票，赞成票12票，反对票0票，弃权票0票。
十四、 关于2026年度担保预计情况的议案
经审议，董事会一致同意该议案。具体包括：
（一）同意2026年度担保预计方案，有效期自公司2025年度股东会审议通过之日至2026年度股东会召开之日；
（二）同意将本议案提交公司股东会审议。
具体内容请参阅公司同日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的相关公告。
表决票12票，赞成票12票，反对票0票，弃权票0票。
十五、 关于与南航物流持续性关联交易的议案
经审议，董事会同意该议案。具体内容请参阅公司同日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的相关公告。
董事龚卫国先生因在南航物流股份有限公司任职，已就该议案回避表决。
表决票11票，赞成票11票，反对票0票，弃权票0票。
该议案已经公司独立董事专门会议审议通过。
十六、 关于制定《公司董事、高级管理人员离职管理制度》的议案
经审议，董事会一致同意该议案。具体内容请参阅公司同日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的相关文件。
表决票12票，赞成票12票，反对票0票，弃权票0票。
十七、 关于召开2025年度股东会、A股类别股东会及H股类别股东会的议案
经审议，董事会一致同意召开2025年度股东会、A股类别股东会及H股类别股东会，并授权公司董事会秘书负责召开本次股东会的具体事宜。
表决票12票，赞成票12票，反对票0票，弃权票0票。
此外，会议还听取了《关于2025年度总经理工作报告的议案》《关于＜公司董事会审计委员会对会计师事务所2025年度履职情况评估及履行监督职责情况的报告＞的议案》《关于2025年度独立非执行董事述职报告的议案》《关于2025年度董事长、总经理授权行权情况报告的议案》，其中《关于2025年度独立非执行董事述职报告的议案》还将在股东会上向股东汇报。
特此公告。
中国外运股份有限公司董事会
2026年3月30日
证券代码：601598 证券简称：中国外运 公告编号：临2026-009号
中国外运股份有限公司
关于计提资产减值准备的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
中国外运股份有限公司（简称：公司或本公司）于2026年3月30日召开第四届董事会第二十三次会议审议通过了《关于公司计提资产减值准备的议案》。现就相关情况公告如下：
一、计提资产减值准备概述
根据《企业会计准则第8号—资产减值》及本公司会计政策等相关规定，基于谨慎性原则，为了更加真实、准确地反映公司的资产与财务状况，本公司对合并报表范围内各类资产进行了全面清查和分析，并按类别进行减值测试，并根据减值测试结果对其中存在减值迹象的资产相应计提了减值准备。2025年度，本公司计提资产减值损失人民币105,467.59万元，具体情况如下：
单位：人民币万元
二、计提减值准备的情况说明
（一）信用减值损失
根据《企业会计准则第22号-金融工具确认和计量》规定的方法，基于应收账款、其他应收款的信用风险特征，在单项或组合基础上计算预期信用损失。
单项计提：有证据表明单项应收款项已发生减值时，单独进行减值测试，根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额计提减值损失。
组合计提：公司基于历史信用损失，应用债务人和经济环境的特定前瞻性因素调整，建立信用损失矩阵，考虑不同客户的信用风险特征，以组合为基础评估应收款项的预期信用损失。
中国外运及其下属子公司主要应收款项信用损失的具体确认标准和计提方法：
报告期末，本公司按照计提应收款项信用损失准备的会计政策，累计计提信用减值损失37,820.96万元，其中：计提应收账款减值损失24,743.52万元、计提其他应收账款减值损失13,077.44万元。
（二）资产减值损失
1、商誉减值
报告期末，根据《企业会计准则第8号—资产减值》和本公司相关会计政策， 对存在减值迹象的商誉资产组进行减值测试。
（1）本年重要商誉减值测试的假设及关键参数
本公司下属KLG EUROPE EERSEL B.V.等7家公司的利润率、息税前利润指标表现不及预期，而本公司预计导致利润率下降的主要影响因素短期难获改善并将增加收入增长的不确定性，本年将预测期利润率下调2.38-2.69个百分点（相较前次商誉减值测试对应预测年度），将预测期收入增长率下调0.00-1.00个百分点（相较前次商誉减值测试对应预测年度）；本公司下属中外运物流南京有限公司的受市场环境影响息税前利润指标不及预期，本公司预计导致利润率下降的主要影响因素短期难获改善并将增加收入增长的不确定性，本年将预测期利润率下调至3.29%-3.78%，将预测期收入增长率下调至0%-2.68%。
（2）主要参数的确定方法和依据
（3）商誉减值测试结果
本公司下属KLG EUROPE EERSEL B.V.等7家的商誉资产组可收回金额低于该资产组的账面价值，计提商誉减值准备6,090.16万欧元，对利润总额的影响为折合人民币-49,074.49万元。
本公司下属中外运物流南京有限公司的商誉资产组可收回金额低于该资产组的账面价值，计提商誉减值准备人民币7,046.81万元，对利润总额的影响为人民币-7,046.81万元。
2、其他资产减值损失
根据《企业会计准则第8号－资产减值》规定，本公司在资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象。对于资产存在减值迹象的，本公司估计其可收回金额。可收回金额的计量结果表明，资产的可收回金额低于其账面价值的，本公司将资产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认资产减值损失，并计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。
报告期末，本公司针对有明显减值迹象的资产聘请外部评估机构进行评估，并根据评估结果计提资产减值准备，其中计提固定资产减值准备人民币8,236.51万元、投资性房地产减值准备人民币2,222.68万元、长期股权投资减值准备人民币1,066.14万元。
三、本次计提减值准备的审议程序
2026年3月27日，本公司召开审计委员会二零二六年第三次会议审议通过了《关于公司计提资产减值准备的议案》。审计委员会认为，本次计提资产减值根据会计准则的要求，依据充分，真实、客观反映了公司的资产状况和经营成果，同意本次计提资产减值准备，并同意将该议案提交本公司董事会审议。
2026年3月30日，本公司第四届董事会第二十三次会议审议通过了《关于公司计提资产减值准备的议案》。本公司董事会认为，本次计提资产减值根据会计准则的要求，依据充分，真实、客观反映了公司的资产状况和经营成果，同意本次计提资产减值准备。
特此公告。
中国外运股份有限公司董事会
2026年3月30日
证券代码：601598 证券简称：中国外运 公告编号：临2026-010号
中国外运股份有限公司关于对招商局集团财务公司风险持续评估报告的公告
本公司董事会、全体董事及相关股东保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
中国外运股份有限公司（以下简称“本公司”）查验了招商局集团财务有限公司（以下简称“财务公司”）《金融许可证》《营业执照》等证件资料，审阅了财务公司资产负债表、利润表、现金流量表等定期财务报告，对财务公司的经营资质、业务和风险状况进行了评估，现将有关风险评估情况报告如下：
一、财务公司基本情况
（一）财务公司基本信息
财务公司于2011年5月17日经原中国银行业监督管理委员会批准正式成立，并取得《金融许可证》，是具有企业法人地位的非银行金融机构。
注册地：北京市朝阳区安定路5号院10号楼B栋15层1501
法定代表人：吴泊
注册资本：人民币50亿元
统一社会信用代码：9111000071782949XA
财务公司业务范围包括：吸收成员单位存款；办理成员单位贷款；办理成员单位票据贴现；办理成员单位资金结算与收付；提供成员单位委托贷款、债券承销、非融资性保函、财务顾问、信用鉴证及咨询代理业务；从事同业拆借；办理成员单位票据承兑；办理成员单位产品买方信贷；从事固定收益类有价证券投资。
（二）财务公司股东名称、出资金额和出资比例
二、 财务公司内部控制的基本情况
（一）控制环境
财务公司已根据现代公司治理结构要求，设立股东会、董事会，并对董事会和董事、高级管理人员在风险管理中的责任进行了明确规定。董事会下设战略与风险管理委员会和审计委员会，对董事会负责。财务公司按照决策系统、执行系统、监督反馈系统互相制衡的原则，建立良好的公司治理以及分工合理、职责明确、报告关系清晰的组织结构，为内部控制的有效性提供必要的前提条件。
组织架构图如下：
（二）风险的识别与评估
财务公司制定了一系列的内部控制制度及各项业务的管理办法、操作规程、内控手册，设立了风险管理部/法律合规部和审计稽核部，对财务公司的业务活动进行全方位的监督和稽核。财务公司建立了较为完善的分级授权管理制度，各部门间、各岗位间职责分工明确，各层级报告关系清晰，通过部门及岗位职责的合理设定，形成了部门间、岗位间相互监督、相互制约的风险控制机制。战略与风险管理委员会对财务公司全面风险控制情况进行监督，审阅财务公司风险状况报告，提出完善风险管理和内部控制的意见。
（三）控制活动
1.结算业务控制
在吸收存款及结算业务方面，财务公司根据各监管法规制定了《结算业务管理规定》《结算业务操作规程》《结算账户管理办法》《结算业务内部控制管理办法》等结算管理与业务制度；针对跨境资金业务制定《跨境资金集中运营管理业务操作规程》与《跨境资金集中运营管理业务风险管控办法》，每项业务制度均有详细的操作流程，明确流程的各业务环节、执行角色、主要业务规则，有效控制业务风险。
存款方面，财务公司严格遵循平等、自愿、公平和诚实信用的原则为成员单位办理存款业务，相关政策严格按照国家金融监督管理总局和中国人民银行相关规定执行，充分保障成员单位资金的安全，维护各当事人的合法权益。
资金结算方面，财务公司主要依靠资金结算系统进行系统控制。资金结算系统支持成员单位对业务的多级授权审批，防范操作风险。成员单位登录资金结算系统提交指令，关键要素无法进行修改，保障成员单位提交的业务指令的完整性。财务公司结算业务的处理设立了顺序递进、责权统一、严密有效的三道监控防线：结算岗位以双职、双责为基础作为第一道防线，岗位角色授权为第二道防线，审计稽核部的全面监督为第三道防线。财务公司建立了较为完善的业务审批授权制度，根据业务种类、金额大小、风险级别确定结算不同岗位人员处理业务的权限。资金结算系统支持网上对账功能，支持成员单位账目的即时查询与核对。
2.结售汇业务控制
财务公司结售汇业务包括代客结售汇和自身结售汇，财务公司制定了《结售汇业务管理规定》《结售汇业务操作规程》《结售汇业务风险管理指引》《人民币外汇即期交易风险管理规定》《人民币外汇即期交易业务权限管理办法》《人民币外汇即期交易操作规程》等制度，用以规范结售汇业务的日常操作。
风险管理部对财务公司结售汇业务进行风险监控并作为外汇交易系统管理员，设置并管理操作人员权限；财务部负责对结售汇业务进行成本-收益分析；金融市场部负责制定财务公司挂牌汇价定价方法及调度外汇资金满足支付需要；结算业务部分设外汇组，负责银行间外汇市场操作，结算组负责单据初审及账务处理，实行交易与清算分离制度；审计稽核部负责结售汇业务制度和业务操作的审计监督。
3.信贷业务控制
在信贷业务管理方面，财务公司严格执行授信管理，对成员单位在授信额度内办理各项信贷业务。财务公司对各项信贷业务均制定了详细的管理办法，严格按照制度开展业务，对信贷业务实施全流程风险管理。具体包括：
（1）授信
财务公司遵循“先评级后授信”，实行统一授信，规范用信管理。所有客户授信统一由财务公司信贷审查委员会审核，且经有权审批人同意后方可生效。财务公司根据授信客户风险大小和公司资产负债比例管理要求，适度授信，合理确定授信额度。根据市场环境的变化和客户经营情况、信用状况的变化，适时调整授信。严格落实授信与用信条件，禁止在无授信或授信额度不足的情况下办理用信业务。
（2）自营贷款
财务公司对成员单位在授信额度内开展自营贷款业务，自营贷款发放切实执行三查制度，贷前调查、贷时审查、贷后检查规范开展。自营贷款审批严格遵守前中后台分离原则，信贷业务经信贷业务部门发起并完成尽职调查后，报风险管理部门进行风险审查，经有权审批人审批同意后方可放款。根据成员单位不同风险水平，对自营贷款要求信用、保证、抵押、质押等不同增信方式，并通过项目资金封闭管理、贷款资金受托支付等资金管理手段控制风险。
（3）票据业务
财务公司开展票据承兑、票据贴现业务。票据承兑业务严控信用风险：一是对出票人做出全方位评估，客观评价出票人的还款能力和还款意愿；二是审查票据贸易背景真实性；三是根据出票人的信用级别要求一定的担保措施。票据贴现业务严控操作风险：一是严审票据要素和真伪，注重查询工作；二是严审贴现人资格，确保票据交易真实合理；三是严格贴现操作流程，确保系统操作及业务审批合法合规。
（4）担保业务
根据监管规定，财务公司担保业务仅对外提供非融资性保函，财务公司将该类业务纳入风险资产范畴，强调稳妥、安全办理。办理非融资性保函业务要求客户提供保证金、固定资产抵押或有价证券、存单、票据质押，或由资金雄厚、信誉良好的第三方提供连带责任反担保。经有权审批人审批同意不要求担保的，方可免除反担保。具体根据不同客户的经营管理水平、资产负债比例情况、贷款偿还能力等因素，确定不同的保证金比例或反担保措施。
（5）中间业务
财务公司开展委托贷款、财务顾问等中间业务，不代垫资金，只收取手续费，不承担任何形式的资金风险。委托贷款业务必须先存后贷，如借款人不能偿还贷款本息，财务公司不承担偿还本息责任。财务顾问业务坚持独立性，不在财务顾问服务中做融资承诺，不出具虚假报告，不支持违法违规要求。
4.内部稽核控制
财务公司建立了《内部审计工作管理制度》和《内部审计工作规定》等，明确了内部审计机构及审计人员的职责和权限、内部审计稽核工作的内容和程序。审计稽核部作为财务公司内部审计机构，按季度对财务公司各类业务及管理活动进行独立、客观的监督、检查和评价，并且定期开展专项内审，组织开展各类专项检查、排查活动，保障财务公司的稳健运营。同时，审计稽核部按年度对财务公司各类业务及管理活动内部控制措施设计的合理性与运行的有效性进行评价，通过内部控制活动的有效执行，防范相关风险。
5.信息系统控制
财务公司网络分区上进行了测试、生产、DMZ等功能区划分，分多级安全防护设备予以隔离防御，部署了高性能防火墙及访问列表策略，只允许列表内地址、端口进行特定服务访问；并采用漏洞扫描、入侵检测系统以确保网络安全；核心业务系统访问，通过CA密钥认证方式登录；使用专业备份软硬件对数据库、应用进行数据级别备份并异地保险柜保存。同时，核心业务系统开展了信息系统安全等保定级和报备工作，并取得了资金系统等保三级备案证书，进一步提升了系统安全加固和防护水平；财务公司已获得与23家银行采用专线方式直连，以确保数据传输过程中的安全与高效。
（四）内部控制总体评价
财务公司的内部控制制度完善、执行有效。在资金管理方面财务公司较好地控制资金流转风险；在信贷业务方面财务公司建立了相应的信贷业务风险控制程序，有较为先进的风险管理技术，使整体风险控制在合理的水平。
三、财务公司经营管理及风险管理情况
（一）财务公司主要财务数据
（二）财务公司管理情况
财务公司自成立以来，坚持稳健经营的原则，按照《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国银行业监督管理法》、企业会计准则、《企业集团财务公司管理办法》和国家有关金融法规、条例以及公司章程规范经营行为，加强内部管理。根据对财务公司风险管理的了解和评价，截至2025年12月31日，未发现与财务报表相关资金、信贷、稽核、信息管理等风险控制体系存在重大缺陷。
（三）财务公司监管指标
四、上市公司在财务公司存贷情况
截至2025年12月31日，本公司及下属公司在财务公司的存款总额为58.38亿元；本公司及下属公司在财务公司的贷款总额为0.26亿元；截至2025年12月31日，本公司及下属公司在财务公司的其他金融服务费为41,466.43元。交易峰值未超出《金融服务协议》（2024-2026）下的年度交易上限额度。本公司及下属公司在财务公司的存款安全性和流动性良好，未发生财务公司因现金头寸不足而延迟付款的情况。
本公司及下属公司与其他银行正常开展存贷款业务，报告期末，在财务公司的存款和贷款的比例分别为34.32%和0.59%。
五、持续风险评估措施
本公司按照《上海证券交易所上市公司自律监管指引第5号——交易与关联交易》的要求，将每半年通过查验财务公司《金融许可证》《营业执照》等证件资料，并审阅其出具的包括资产负债表、利润表等在内的财务公司定期财务报告，对财务公司的经营资质、业务和风险状况进行持续评估，并出具风险持续评估报告，与公司半年度报告、年度报告同步披露。若发现财务公司出现异常情况，公司将第一时间向董事会报告，并立即启动风险处置预案，切实防范化解相关风险，保障公司资金安全及全体股东的合法权益。
六、风险评估意见
基于以上判断，本公司认为：
（一）财务公司具有合法有效的《金融许可证》《营业执照》，其业务经营符合有关法律法规要求；
（二）未发现财务公司存在违反国家金融监督管理总局颁布的《企业集团财务公司管理办法》规定的情形，财务公司的资产负债比例符合该办法的要求；
（三）财务公司成立至今严格按照《企业集团财务公司管理办法》的规定经营，财务公司的风险管理不存在重大缺陷。
特此公告。
中国外运股份有限公司董事会
2026年3月30日
证券代码：601598 证券简称：中国外运 公告编号：临2026-006号
中国外运股份有限公司
关于2025年度利润分配预案的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
重要内容提示：
● 每股分配比例：派发中国外运股份有限公司（简称：公司）2025年末期股息每股现金人民币0.155元（含税）。
● 本次利润分配以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数，具体日期将在权益分派实施公告中明确。
● 如在实施权益分派的股权登记日前，公司实际有权参与权益分派的股数发生变动的，拟维持每股分配金额不变，相应调整分配总额。
● 本次利润分配方案尚需公司2025年度股东会审议通过后方可实施。
● 公司已于2025年10月20日派发2025年中期股息每股现金红利人民币0.145元（含税），共计人民币1,041,040,240.89元（含税）。如本次利润分配方案获股东会审议通过，则公司2025年全年派发股息每股现金红利人民币0.30元（含税）。
● 公司未触及《上海证券交易所股票上市规则》第9.8.1条第一款第（八）项规定的可能被实施其他风险警示的情形。
一、 利润分配方案内容
（一）利润分配方案的具体内容
经信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）审计，公司2025年合并报表实现归属于上市公司股东的净利润为人民币4,021,797,495.79元。截至2025年12月31日，公司母公司报表中期末未分配利润为人民币7,431,593,716.19元。经董事会决议，公司拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数派发2025年末期股息，具体利润分配方案如下：
1、 公司拟向全体股东每股派发现金红利人民币0.155元（含税）。截至本公告披露之日，公司总股本为7,173,751,227股，预计派发现金红利人民币1,111,931,440.19元（含税）。此外，公司已于2025年10月20日派发2025年中期股息每股现金红利人民币0.145元（含税），共计人民币1,041,040,240.89元（含税）。据此，2025年全年公司现金分红合计金额预计为2,152,971,681.08元（含税），占2025年度合并报表归属于上市公司股东净利润的53.53%。
公司2025年度通过集中竞价方式回购A股股份金额为人民币414,632,948.35元（不含交易费用），回购H股股份金额为69,915,070港元（不含交易费用），上述回购股份均已于2025年完成注销。
2025年度公司现金分红（包括已派发的2025年中期股息金额、2025年末期股息预计金额）以及集中竞价方式回购A股及H股股份金额合计占2025年度合并报表归属于上市公司股东净利润的65.45%。
2、如在本公告披露之日起至实施权益分派股权登记日期间公司实际有权参与权益分派的股数发生变动的，公司维持每股分配金额不变，相应调整分配总额。
本次利润分配预案尚需提交公司2025年度股东会审议。
（二）现金分红方案未触及其他风险警示情形
注：2023年-2025年公司注销的回购股份包括：①2023年2月20日，公司注销了于2022年10月27日至2023年1月20日回购的60,888,000股H股股份；②2025年7月29日，公司注销了于2024年11月29日至2025年1月22日回购的22,019,000股H股股份；③2025年11月18日，公司注销了于2024年11月15日-2025年11月14日回购的92,564,070股A股股份；④2025年12月31日，公司注销了于2022年回购用于实施股权激励但尚未使用的5,882,578股A股股份。
二、公司履行的决策程序
（一）董事会会议的召开、审议和表决情况
公司于2026年3月30日召开第四届董事会第二十三次会议，审议通过了《关于2025年度利润分配预案的议案》，并同意将该议案提交2025年度股东会审议。本利润分配预案符合公司章程规定的利润分配政策。
（二）审计委员会意见
公司审计委员会认为：本次利润分配预案符合中国证监会、上海证券交易所及《公司章程》的相关规定，符合公司实际经营情况，兼顾了股东利益及公司持续发展需要，不存在损害公司全体股东特别是中小股东利益的情形。
三、相关风险提示
本次利润分配预案结合了公司发展情况、未来资金需要等因素，不会对公司经营现金流产生重大影响，不会影响公司的正常经营和长期发展。
本次利润分配预案尚需提交公司2025年度股东会审议通过后方可实施。
特此公告。
中国外运股份有限公司董事会
2026年3月30日
证券代码：601598 证券简称：中国外运
中国外运股份有限公司
2025年度环境、社会与治理报告摘要
第一节 重要提示
1、本摘要来自于环境、社会与治理报告全文，为全面了解本公司环境、社会和公司治理议题的相关影响、风险和机遇，以及公司可持续发展战略等相关事项，投资者应当到www.sse.com.cn网站仔细阅读环境、社会与治理报告全文。
2、本环境、社会与治理报告经公司董事会审议通过。
第二节 报告基本情况
1、基本信息
2、可持续发展治理体系
（1）是否设置负责管理、监督可持续发展相关影响、风险和机遇的治理机构：√是，该治理机构名称为董事会及董事会战略与可持续发展委员会、管理层、ESG执行委员会 □否
（2）是否建立可持续发展信息内部报告机制：√是，报告方式及频率为董事会战略与可持续发展委员会每年至少召开一次会议，对年度可持续发展报告、重要性议题、可持续发展重点工作计划等内容进行审议。同时，各ESG治理机构根据实际情况不定期汇报相关工作进展等。 □否
（3）是否建立可持续发展监督机制，如内部控制制度、监督程序、监督措施及考核情况等：√是 ，相关制度或措施为：公司已制定《环境、社会与管治管理制度》，并建立ESG管理体系，明确了ESG工作原则、组织职责及日常管理与监督等，确保ESG管理工作有序开展。《公司董事会战略与可持续发展委员会议事规则》明确要求战略与可持续发展委员会向董事会提供专业意见。同时，公司将可持续发展相关议题的表现纳入公司层级绩效考核体系，并与高管绩效直接挂钩，进一步推动和激励可持续发展；基于整体目标进行细化分解，融入总部部门与下级单位的年度重点工作，并依据年度考核结果实施相应的奖惩措施，确保可持续发展目标的有效落实。 □否
3、利益相关方沟通
公司是否通过访谈、座谈、问卷调查等方式开展利益相关方沟通并披露：√是 ?否
4、双重重要性评估结果
注：除本表已标注为“财务重要性”“影响重要性”“双重重要性”的议题外，对于《上海证券交易所上市公司自律监管指引第14号——可持续发展报告（试行）》（以下简称《14号指引》）中提及的、公司识别的其他议题（包括：污染物排放、废弃物处理、水资源利用、循环经济、生态系统和生物多样性保护、乡村振兴、雇佣与权益保障、平等对待中小企业、尽职调查、利益相关方沟通），公司将其识别为对具有一般重要性的议题，已在报告中按照要求进行披露。
由于本集团主营业务不涉及《14号指引》规定的“科技伦理”议题，该议题对本公司不具有重要性。已按照《14号指引》第七条规定，在报告“附表二 上交所《可持续发展报告指引》对标索引表”中进行解释说明。
